Ваш надежный партнер в мире инвестиций

Основные принципы торговлей японской валютой

InvestCafe Вторник, 13 Сентябрь 2016 Основы торговли Форекс.
Основные принципы торговлей японской валютой

Японская йена третья по волатильности и ликвидности после доллара США и евро. Это связано с тем, что на японскую йену по расчетам банка международных расчетов (BIS) приходится 23 % мировых валютных операций. Что нужно знать трейдеру, что бы торговать йеной.

Основа движения йены

В середине 90 – х годов XX  века в Японии вводят ставки близкие к нулю, все чаще используют валютные интервенции. Это было связано с тем, что экономика находилась в застое, угроза дефляции нарастала, и до целевого уровня инфляции 2 % было далеко.

Валютная интервенция – разовая покупка ЦБ (центральным банком) большого количества иностранной валюты с целью снижения курса национальной.

Количественное смягчение – покупка ЦБ активов коммерческих организаций, ценных бумаг на определенную сумму. Целью является повышение ликвидности национальной валюты.

В начале 00 – х годов XXI века правительство Японии начинает программу количественное смягчение (QE) что привело к улучшению ситуации и повышение инфляции к целевому показателю 2 %. Однако мировой экономический кризис 2008 года свел достигнутые результаты к минимуму.

В 2012 году инфляция вошла в отрицательную область и составила – 0.1 %. В декабре Синдзо Абэ занимает пост премьер министра и начинается новая экономическая программа названная «абээкономикой». Центральный банк уже не проводит валютных интервенций, а сконцентрировался на программе количественного смягчение (QE). В 2013 году инфляция составила уже 1.61 %, но в 2015 составила всего 0.19 %.

Рекомендации для трейдеров

Для тех, кто торгует Японской йеной в первую очередь необходимо следить за уровнем инфляции и заседаниями центрального банка. Инфляция и ВВП в первую очередь будет сигналом для ЦБ Японии. Если центральный банк увеличит программу покупки активов (количественное смягчение), то это повод начать продавать японскую валюту даже в крупных объемах. Эта реакция может быть 2 – 3 дня и за это время можно хорошо заработать, так как тренд будет известен.

Другой способ заработать на Японской валюте это стратегия Carry trade.

Стратегия Carry trade

Эта стратегия для долгосрочного инвестирования. Ее используют крупные хедж фонды, трейдеры. Суть стратегии это выбор валют, в каких странах низкие процентные ставки и высокие. На межбанковском рынке Форекс оптимальный вариант валюты с низкой процентной ставкой, это Японская йена, а с высокой Новозеландский и Австралийский доллар. Суть заключается в том, что крупные коммерческие организации берут в кредит японскую йену и покупают новозеландский или австралийский доллар. Так же и обыкновенный трейдер может применить эту стратегию в среднесрочной торговле. К примеру, пара AUD/JPY тому доказательство. Поэтому при ослаблении йены лучшее ее продавать в паре AUD/JPY, чем в USD/JPY.

Подписаться на новости

  •